Kredittilsynet
Postboks 100 Bryn
0611 Oslo
Dato: 04.02.2005
Vår ref.: 2005/00020
FJA/HH
Deres ref.: 04/13370
Det vises til brev av 20.12.04 hvor det var vedlagt utkast til forskrifter om endring av årsregnskapsforskriftene for finansinstitusjonene med tilhørende bakgrunnsnotater for de foreslåtte endringene.
1. Finansinstitusjoner
Stortinget vedtok 02.12.04 endringer i regnskapsloven om blant annet gjennomføring av IFRS-forordningen, krav om å gi et rettvisende bilde, krav til regnskapsføring av aksjebasert betaling og enkelte endringer i årsberetningens innhold. Lovendringene innebærer behov for å foreta visse justeringer i årsregnskapsforskriftene for finansinstitusjonene. Med dette som bakgrunn foreslår Kredittilsynet enkelte, i hovedsak tekniske, endringer i:
· Forskrift av 16. desember 1998 nr. 1240 om årsregnskap mm. for banker, finansieringsforetak og morselskap for slike
· Forskrift av 16. desember 1998 nr. 1241 om årsregnskap mm. for forsikringsselskaper
· Forskrift av 28. mai 1999 nr. 654 om årsregnskap mm. for verdipapirfond
· Forkrift av 23. august 1999 nr. 957 om årsregnskap mm. for verdipapirforetak
· Forskrift av 27. februar 2001 nr. 188 om årsregnskap mm. for pensjonskasser
For så vidt angår årsregnskapsforskriften for banker, finansieringsforetak mv. har Kredittilsynet funnet det nødvendig å foreslå en ny forskriftsbestemmelse som tilsvarer regnskapsloven § 3-1 nytt tredje ledd. Regnskapsloven § 3-1 nytt tredje ledd angir hvilke bestemmelser som ikke skal gjelde ved utarbeidelse av regnskap etter IFRS-forordningens system. Kredittilsynet foreslår for årsregnskapsforskriftens del at det i stedet uttrykkes at forskriftens bestemmelser ikke gjelder bortsett fra positivt oppregnede bestemmelser, jf. foreslått ny § 2-6. Begrunnelsen er at en slik bestemmelse anses mer oversiktlig og leservennlig. De bestemmelsene som positivt angis er bestemmelser som vurderes å ligge utenfor IFRS-forordningens virkeområde.
Det følger av regnskapsloven § 3-1 nytt tredje ledd at regnskapsloven §§ 7-26 Antall aksjer, aksjeeiere mv. og 7-27 Egne aksjer gjelder for regnskap utarbeidet i samsvar med IFRS-forordningens system. Årsregnskapsforskriften § 8-20 Egenkapital inneholder likelydende informasjonskrav med referanse til regnskapsloven §§ 7-26 og 7-27. På denne bakgrunn finner vi grunn til å stille spørsmål ved om ikke også årsregnskapsforskriften
§ 8-20 skal inngå å opplistingen i ny § 2-6 over bestemmelser som gjelder ved utarbeidelse av regnskap etter IFRS-forordningen.
FNH har for øvrig ingen merknader til forslagene til endringer i årsregnskapsforskriftene for finansinstitusjonene som følger av ovennevnte endringer i regnskapsloven.
2. Spesielt om forsikringsselskaper
For årsregnskapsforskriftene for henholdsvis forsikringsselskaper og pensjonskasser foreslår Kredittilsynet i tillegg endringer i forhold til vurdering av obligasjoner holde til forfall og vurdering av bygninger. Dette må ses i sammenheng med at gjeldende forskriftsbestemmelser om disse forhold i stor grad, men ikke fullt ut, er i overensstemmelse med kravene i IFRS. Det er derfor ikke store endringer som må gjøres i forskriftsbestemmelsene før de er i samsvar med IFRS. Kredittilsynet uttaler i bakgrunnsnotatet at dette vil være et første steg i å redusere forskjellene mellom konsernregnskap avlagt etter IFRS-forordningens system og selskapsregnskapet.
FNH vurderer det som positivt at Kredittilsynet går inn for å tilpasse årsregnskapsforskriftene til IFRS på de nevnte områder. Næringen ønsker primært en adgang til å utarbeide også selskapsregnskap etter IFRS-forordningen. Siden slik adgang neppe vil bli gitt med det første, er det meget viktig at årsregnskapsforskriftene justeres slik at det vil være mulig å avlegge selskapsregnskapet etter IFRS.
2.1 Investeringer holde til forfall
IAS 39 Financial Instruments: Recognition and Measurement inneholder bestemmelser om investeringer holde til forfall – dels i selve standarden og dels i Application Guidance som har status som en integrert del av standarden. I Kredittilsynets forslag til ny § 3-6 i årsregnskapsforskriften er det i all hovedsak bestemmelsene i selve standarden som foreslås innarbeidet.
FNH støtter forslaget til ny § 3-6.
2.2 Bygninger og andre faste eiendommer - livsforsikring
Etter årsregnskapsforskriften § 3-14 skal livsforsikringsselskaper vurdere bygninger og andre faste eiendommer til virkelig verdi beregnet etter nærmere fastsatte regler.
Under IFRS skal investeringseiendommer vurderes i henhold til IAS 40 Investment Property. Etter IAS 40 kan man velge om investeringseiendommer skal vurderes til virkelig verdi eller kostpris. Dersom man velger vurdering til kostpris, må man opplyse om virkelig verdi av eiendommen i noter.
Mens årsregnskapsforskriften § 3-14 gjelder alle bygninger og faste eiendommer, skiller IFRS mellom investeringseiendommer og egne bygg. Egne bygg skal vurderes etter IAS 16 Property, Plant and Equipment. Kredittilsynet ønsker å opprettholde denne forskjellen for å ivareta kundetildelingen. Årsaken er at dersom man skal skille ut egne bygg vil disse, uten særskilt unntak i forskriften, måtte vurderes etter regnskapsloven § 5-3 til anskaffelseskost med avskrivningsplikt og betinget nedskrivningsplikt. Kredittilsynet uttaler i bakgrunnsnotatet at en slik verdivurdering ikke er ønskelig på grunn av kundetildelingen. Det vises til at en eventuell verdiøkning ikke vil bli synliggjort før ved realisasjon, og det vil være tilfeldig hvilke kunder som får tildelt økningen.
Dersom man skulle kreve en annen metode for egne bygg, ville det være naturlig å kreve verdsetting etter IAS 16. Etter IAS 16 kan man velge om man vil vurdere eiendeler omfattet av standarden til kost eller virkelig verdi. For begge alternativene foreligger avskrivningsplikt. Man kunne således i forskriften kreve at egne bygg skulle verdsettes etter IAS 16, men fjerne valgadgangen og kun tillate vurdering til virkelig verdi. Man ville da komme ut med tilnærmet samme verdi etter IAS 40 og IAS 16. Kredittilsynet uttaler i bakgrunnsnotatet at årsaken til at denne løsningen ikke er foreslått, er at IAS 16 krever at verdiendringer ikke skal føres over resultatregnskapet, men direkte mot egenkapitalen. Dette er slik Kredittilsynet ser det ikke ønskelig på grunn av kundetildelingen.
Etter Kredittilsynets vurdering bør egne bygg fortsatt vurderes tilsvarende investeringseiendommer. Det vises i bakgrunnsnotatet til at selskap som er del av børsnoterte konsern i konsernregnskapet kan benytte virkelig verdi vurderingen etter forskriften, og kun foreta små endringer for å sikre at behandlingen er i samsvar med IAS 16 i konsernregnskapet.
FNH støtter forslaget til ny § 3-14.
2.3 Bygninger og andre faste eiendommer - skadeforsikring
FNH er av den oppfatning at det i tillegg bør gjøres endringer i årsregnskapsforskriften som innebærer at også skadeforsikringsselskaper skal vurdere bygninger og andre faste eiendommer til virkelig verdi. For skadeforsikringsselskaper bør tilpasningen til IAS 40 og IAS 16 gjennomføres fullt ut, da det i forhold til disse selskapene ikke er noen kundetildeling å hensynta.
Med vennlig hilsen
FINANSNÆRINGENS HOVEDORGANISASJON
Finans og juridisk avdelingen
Stein Sjølie
Direktør
____________
Herborg Horvei
Kontorsjef